計算題：
甲公司在2007年1月1日平價發(fā)行甲債券，每張面值1000元，票面利率10%，5年到期，每年6月30日和12月31日付息。乙公司在2007年1月1日發(fā)行乙債券，每張面值1000元，票面利率8%，5年到期，每年6月30日和12月31日付息。
(計算過程中至少保留小數(shù)點后4位，計算結(jié)果取整)
要求：
(1)計算2007年1月1日投資購買甲公司債券的年有效到期收益率是多少?
(2)若投資人要想獲得和甲公司債券同樣的年有效收益率水平，在2007年1月1日乙公司債券的價值應(yīng)為多少?
(3)假定2011年1月1日的市場利率下降到8%，若此時甲債券的價格為1010元，判斷甲債券是否值得投資?
(4)假定2011年10月1日的市價為1000元，此時購買甲債券的年報價到期收益率和年有效到期收益率分別為多少?

計算題：
甲公司是一個生產(chǎn)番茄醬的公司。該公司每年都要在12月份編制下一年度的分季度現(xiàn)金預(yù)算。有關(guān)資料如下：
(1)該公司只生產(chǎn)一種50千克桶裝番茄醬。由于原料采購的季節(jié)性，只在第二季度進行生產(chǎn)，而銷售全年都會發(fā)生。
(2)每季度的銷售收入預(yù)計如下：第一季度750萬元，第二季度1800萬元，第三季度750萬元，第四季度750萬元。
(3)所有銷售均為賒銷。應(yīng)收賬款期初余額為250萬元，預(yù)計可以在第一季度收回。每個季度的銷售有2/3在本季度內(nèi)收到現(xiàn)金，另外1/3于下一個季度收回。
(4)采購番茄原料預(yù)計支出912萬元，第一季度需要預(yù)付50%，第二季度支付剩余的款項。
(5)直接人工費用預(yù)計發(fā)生880萬元，于第二季度支付。
(6)付現(xiàn)的制造費用第二季度發(fā)生850萬元，其他季度均發(fā)生150萬元。付現(xiàn)制造費用均在發(fā)生的季度支付。
(7)每季度發(fā)生并支付銷售和管理費用100萬元。
(8)全年預(yù)計所得稅160萬元，分4個季度預(yù)交，每季度支付40萬元。
(9)公司計劃在下半年安裝一條新的生產(chǎn)線，第三季度、第四季度各支付設(shè)備款200萬元。
(10)期初現(xiàn)金余額為15萬元，沒有銀行借款和其他負債。公司需要保留的最低現(xiàn)金余額為10萬元?，F(xiàn)金不足最低現(xiàn)金余額時需向銀行借款，超過最低現(xiàn)金余額時需償還借款，借款和還款數(shù)額均為5萬元的倍數(shù)。借款年利率為8%，每季度支付一次利息，計算借款利息時，假定借款均在季度初發(fā)生，還款均在季度末發(fā)生。
要求：
請根據(jù)上述資料，為甲公司編制現(xiàn)金預(yù)算。編制結(jié)果填入下方給定的表格中，不必列出計算過程。
現(xiàn)金預(yù)算單位：萬元